افسانه‌های سرمایه‌گذاری و معامله‌گری

8 نکته کلیدی سرمایه‌گذاری در بازار بورس از نگاه وارن بافت

در سال 1999 رابرت جی.هگ‌استروم کتابی درباره سرمایه‌گذار افسانه‌ای وارن بافت تحت عنوان ” سبد دارایی‌های وارن بافت” نوشت.

چیزی که در مورد این کتاب بسیار جالب بود و آن را از سایر کتاب‌ها و مقالات بیشمار نوشته شده در خصوص “اوراکل اوهاما” (نام مستعار وارن بافت)،متمایز می‌سازد این است که بینش ارزشمندی درباره چگونگی تفکر بافت در خصوص سرمایه‌گذاری ارائه می‌دهد.

به بیانی دیگر، این کتاب به ذهنیت روانشناختی می‌پردازد که باعث ثروتمند شدن وارن بافت شده است. اگرچه سرمایه‌گذاران می‌توانند از خواندن کل این کتاب بهره ببرند، مجله افیکس‌کار نمونه‌ای از نکات و پیشنهادات این سرمایه‌گذار برای انتخاب سهام را به منظور کمک به شما انتخاب کرده‌است.

8 نکته کلیدی سرمایه‌گذاری در بازار بورس از نگاه وارن بافت:

1. سهام را نوعی تجارت بدانید

بسیاری از سرمایه‌گذاران به طور کلی، بازار سهام و بورس اوراق بهادار را چیزی بیشتر از کاغذهای کوچک برای معامله بین سرمایه‌گذاران می‌دانند.

این امر ممکن است مانع از بروز احساسات بیش از حد سرمایه‌گذاران نسبت به موقعیت شود، اما لزوماً باعث نمی‌شود که بهترین تصمیمات ممکن را در مورد سرمایه‌گذاری بگیرند.

به همین دلیل بافت معتقد است سهامداران باید خود را “صاحبان بخشی” از مشاغل مورد سرمایه‌گذاری بدانند.

هاگ‌استروم و بافت، هر دو استدلال می‌کنند که با این نوع تفکر، سرمایه‌گذاران از تصمیم‌گیری عجولانه در مورد سرمایه‌گذاری اجتناب می‌کنند و تمرکز بیشتری در دراز مدت دارند. علاوه بر این، “صاحبان سهام” در طولانی مدت تمایل دارند موقعیت‌ها را با جزئیات بیشتری تجزیه و تحلیل کنند و زمانی زیادی را به فکر کردن در خصوص تصمیمات خرید و فروش اختصاص دهند.

هاگ‌استروم اظهار داشت، افزایش زمان برای تفکر و تحلیل، منجر به بهبود بازده سرمایه‌گذاری می‌شود.

2. مقدار سرمایه‌گذاری خود را افزایش دهید

اگرچه به ندرت پیش می‌آید که سرمایه‌گذاران تمام تخم‌مرغ‌های خود را در یک سبد قرار دهند (تمام پول خود را بر روی یک نوع دارایی سرمایه‌گذاری کنند)، گذاشتن همه تخم‌مرغ‌ها در تعداد سبدهای زیاد هم، ممکن است فکر خوبی نباشد.

بافت ادعا می‌کند که تنوع بیش از حد می‌تواند مانع از سود دهی بیشتر شود. به همین دلیل، او در صندوق‌های متقابل یا دوجانبه، سرمایه‌گذاری نمی‌کند.

همچنین، به همین علت او ترجیح می‌دهد تنها در تعداد معدودی از شرکت‌های مناسب سرمایه‌گذاری قابل‌توجه انجام دهد.

بافت باور دارد که سرمایه‌گذاران پیش از سرمایه‌گذاری در هر گونه دارایی، می‌بایست تکالیف خود را انجام دهند. اما پس از به کار بستن تلاش‌های لازم، سرمایه‌گذاران باید مقدار کافی برای سرمایه‌گذاری دارایی اختصاص دهند.

آن‌ها همچنین باید در کسب امتیازات سرمایه‌گذاری در برابر تعداد معدودی از شرکت‌های خوب با چشم‌انداز رشد عالی، احساس راحتی کنند.

موضع‌گیری بافت در مورد اختصاص دادن زمان برای تخصیص صحیح وجوه تنها در مورد انتخاب بهترین شرکت نیست، بلکه در مورد احساس شما نسبت به شرکت مورد نظر هم می‌باشد.

در صورتیکه برترین مشاغل آن‌هایی هستند که ریسک مالی کمتر و چشم‌انداز طولانی مدت مطلوب‌تری دارند، چرا باید به جای افزودن پول به گزینه‌های برتر، پول خو درا در 20 شرکت تقسیم کنید؟

3. گردش مالی در سبد دارایی خود را کاهش دهید

معاملات سریع در سهام به طور بالقوه می‌تواند سود زیادی به فرد برساند، اما به گفته بافت، در واقع این دسته از معامله‌گران مانع کسب بازده بیشتر از سرمایه‌گذاری خود می‌شود.

زیرا گردش دارایی‌ها در سبد سهام، مقدار مالیاتی که به سود سرمایه تعلق می‌گیرد و همچنین مقدار کمیسیون در یکسال را افزایش می‌دهد.

اوراکل ادعا می‌کند، آنچه که در تجارت منطقی است در سرمایه‌گذاری بر روی سهام نیز منطقی به نظر می‌رسد، یک سرمایه‌گذار به طور معمول باید قسمتی از تجارتی که بر روی آن سرمایه‌گذاری می‌کند را خریداری کند. سرمایه‌گذاران باید بلندمدت فکر کنند. با چنین طرز فکری، می‌توانند از پرداخت هزینه کمیسیون و مالیات‌های هنگفت برای سود سرمایه جلوگیری کنند. همچنین می‌توانند از هرگونه نوسان کوتاه‌مدت در تجارت نهایت بهره را ببرند و از سود فاینال سهام و سودهایی که در طول زمان جمع‌می‌شود، استفاده کنند.

4. معیارهای جایگزین داشته باشید

درحالیکه ممکن است قیمت سهام آخرین معیار برای انتخاب سرمایه‌گذاری باشد، بافت بر روی این معیار تمرکز نمی‌کند. در عوض، اصول اقتصادی مشاغل یا گروهی از تجارت‌های خاص را تجزیه و تحلیل می‌کند. اگر شرکتی آنچه که برای رشدش ضروری است را انجام دهد، قیمت سهام خود را حفظ خواهد کرد. سرمایه‌گذاران موفق می‌بایست به شرکت‌های خود و آن‌هایی که پتانسیل کسب درآمد واقعی را دارند بیشتر توجه کنند. اگر اصول اساسی سخت و محکم باشند و شرکت با ایجاد یک رشد ثابت برای افزایش ارزش دارایی ذینعان تلاش کند، قیمت سهام باید برای بلند مدت تحت‌تأثیر قرار گیرد.

5. به احتمالات فکر کنید

بریج نوعی بازی با کارت است که در آن موفق‌ترین بازیکن می‌تواند از احتمالات ریاضی برای شکست حریف خود استفاده نماید. شاید زیاد تعجب نکنید، بافت به این بازی علاقه دارد و بطور فعال آن را بازی می‌کند. وی استراتژی‌های این بازی را وارد دنیای سرمایه‌گذاران می‌کند. بافت پیشنهاد می‌کند که سرمایه‌گذاران بر روی اقتصاد شرکت‌هایی که دارند (به بیان دیگر مشاغل زیربنایی) توجه کنند و سپس احتمال وقوع یا عدم وقوع برخی حوادث را در نظر بگیرند. دقیقاً مانند اینکه بازیکن در بازی بریج احتمالات دست حریفان خود را باید بسنجد. وی اضافه می‌کند که با تمرکز بر جنبه اقتصادی معادله و نه قیمت سهام، یک سرمایه‌گذار در قضاوت درباره احتمالات دقیق‌تر خواهد بود. فکر کردن به احتمالات مزایای خود را دارد. به عنوان مثال، یک سرمایه‌گذار با احتساب احتمال اینکه یک شرکت نرخ رشد درآمد مشخصی را در طی یک دوره پنج یا ده ساله گزارش کند، می‌تواند تصمیمات درستی در زمان بروز نوسانات کوتاه مدت بگیرد. با استفاده از این روش، بازده سرمایه‌گذاری وی بالاتر رفته و همچنین از هزینه‌های معاملات و یا مالیات سود سرمایه کاسته خواهد شد.

6. دیدگاه‌های روانشناختی را درک کنید

این بدان معناست که افراد باید درک درستی از ذهنیت روانشناختی که آن‌ها را به یک سرمایه‌گذار موفق تبدیل می‌کند، داشته باشند. بطور خاص، یک سرمایه‌گذار موفق بر روی احتمالات و مسائل اقتصادی متمرکز می‌شود و تصمیمات منطقی می‌گیرد. بیش از هرچیزی، احساسات یک سرمایه‌گذار می‌تواند بدترین دشمن او باشد. بافت ادعا می‌کند که کلید غلبه بر احساسات این است که بتوانید باورهای خود را به عنوان اصول واقعی تجارت حفظ نماید و بیش از حد نگران بازار سهام نباشد. سرمایه‌گذاران باید دریابند که ذهنیت روانشناختی خاصی برای موفقیت وجود دارد و سعی کنند که این طرز فکر را اجرا نمایند.

7. پیش‌بینی‌های بازار را نادیده بگیرید

یک جمله قدیمی وجود دارد که می‌گوید داو “از دیوار نگرانی بالا می‌رود”. به بیانی دیگر، علیرغم منفی بودن بازار و کسانیکه دائماً ادعا می‌کنند رکود اقتصادی در” کمین” است، بازارها با گذشت زمان عکس‌العمل بسیار خوبی داشته‌اند. بنابراین افراد منفی‌گرا و منفی‌باف باید نادیده گرفته شوند. در روی دیگر سکه، بسیاری از افراد غیر واقع‌گرا و خوش‌بین افراطی وجود دارند که برای بازار بورس همیشه وضعیت خوب و مطلوبی را پیش‌بینی می‌کنند. این‌ها نیز باید نادیده گرفته شوند. در تمام این سردرگمی‌ها، بافت پیشنهاد می‌کند که سرمایه‌گذاران باید تلاش خود را انجام دهند تا بر روی سهامی سرمایه‌گذاری کنند که در حال حاضر بطور دقیق در بازار ارزیابی نشده است. در اینجا منطق این است که وقتی ارزش سهام تحت‌تأثیر ارزش شرکت قرار می‌گیرد(از طریق قیمت های بالاتر و تقاضای بیشتر)، سرمایه گذار انتظار دارد که درآمد زیادی کسب نماید.

8. منتظر فرصت مناسب باشید

کتاب هاگ‌استروماز الگوی”تد ویلیامز”، بازیکن افسانه‌ای بیس بال به عنوان مثال یک سرمایه‌گذار خردمند استفاده می‌کند. ویلیامز پیش از چرخش برای زدن ضربه به توپ منتظر یک فرصت مناسب می‌شود (در منطقه‌ای از زمین که احتمال برخورد توپ زیاد است). این مدل ضربه زدن، ویلیامز را قادر می‌ساخت تا نسبت به بازیکنان معمولی در طول دوران بازی خود، بیشترین تعداد ضرباتی را داشته باشد که به توپ اصابت می‌کردند. همچنین، بافت نیز به سرمایه‌گذاران پیشنهاد می‌کند که اگر در طول عمر خود تنها 20 شانس سرمایه‌گذاری دارند، آن را بربایند. منطق اینجاست که نباید اجازه دهیم سرمایه‌گذاری‌های متوسط انجام دهند و با رشد بازار، منتظر افزایش سرمایه خود شوند.

نکته پایانی

” سبد دارایی‌های وارن بافت” کتابی بی‌انتهاست که بینش ارزشمندی از ذهنیت روانشناختی این سرمایه‌گذار افسانه‌ای، ارائه می‌دهد. مطمئناً، اگر یادگیری نحوه سرمایه‌گذاری مانند وارن بافت به آسانی مطالعه کتاب بود، همه ثروتمند می‌شدند. اما اگر این زمان و تلاش را برای اجرای برخی از استراتژی‌های اثبات شده بافت صرف کنید، می‌توانید در انتخاب سهام و کسب بازده عملکرد بهتری داشته باشید.

7 اشتباه رایج در تحلیل تکنیکال(TA)

تحلیل تکنیکال کار دشواری است! اگر برای مدتی معاملات انجام داده باشید، می‌دانید که اشتباه کردن بخشی از بازی است. در حقیقت هر معامله‌گری ممکن است دچار ضرر و زیان شود حتی معامله گران باتجربه.

بنابراین، اشتباهات بدیهی وجود دارد که تقریباً هر فرد مبتدی هنگام شروع کار انجام می‌دهد. بهترین معامله گران همیشه روشن‌فکر، منطقی و آرام هستند. آن‌ها برنامه خود را می‌دانند و تنها آنچه از شرایط بازار درمی‌یابند را مدنظر دارند.

اگر قصد دارید موفق شوید، باید این کار را انجام دهید. داشتن این خصوصیات به شما کمک می‌کند تا مدیریت ریسک انجام دهید، اشتباهات خود را تحلیل کنید، روی نقاط قوت خودکار کنید و دائم تجربه کسب کنید. سعی کنید تا آرام‌ترین فرد حاضر در اتاق باشید، به‌ویژه زمانی که همه‌چیز به نظر دشوار می‌رسند.

اکنون باید دید که چگونه می‌توان از وقوع واضح‌ترین اشتباهات جلوگیری کرد.

شما می‌توانید به صورت اصولی توسط یک مرکز معتبر آموزش ارزهای دیجیتال در قالب سوپر دوره ارز دیجیتال مشاهده کنید

تحلیل تکنیکال یکی از پرکاربردترین روش‌های تحلیل بازارهای مالی است که می‌تواند برای تمام بازارهای مالی از قبیل سهام، فارکس، طلا یا رمزارز مورداستفاده قرار گیرد.

بااینکه مفاهیم اصلی تحلیل تکنیکال را می‌توان به‌سادگی فراگرفت، تسلط کامل بر آن نیز کار سختی است. زمانی که درصدد کسب مهارت جدید هستید، اشتباه کردن در این مسیر کاملاً طبیعی است. این موضوع در مورد معامله‌گری و سرمایه‌گذاری می‌تواند زیان‌آور باشد. اگر مراقب نباشید و از اشتباهات خود درس نگیرید، بخش مهمی از سرمایه خود را در معرض از دست دادن قرار می‌دهید. درس گرفتن از اشتباهات بسیار خوب است اما تلاش برای اشتباه نکردن بهتر است.

این مقاله برخی از اشتباهات رایج در مورد تحلیل تکنیکال را به شما معرفی می‌کند. اگر تازه مشغول به معامله‌گری شده‌اید، باید در ابتدا با اصول اولیه تحلیل تکنیکال آشنا شوید. مقاله‌های تحلیل تکنیکال و 5 اندیکاتور ضروری مورد استفاده در تحلیل تکنیکال را مطالعه کنید.

رایج‌ترین اشتباهات تریدرها در تحلیل تکنیکال

• 1.رها کردن کار پیش از ورود ضرر بیشتر

این بخش را با نقل‌قولی از اد سیکوتا (Ed Seykota) معامله‌گر کالا آغاز می‌کنیم:

«اجزای یک معامله خوب عبارت‌اند از: (1) رها کردن کار پیش از ورود ضرر بیشتر، (2) رها کردن کار پیش از ورود ضرر بیشتر و (3) رها کردن کار پیش از ورود ضرر بیشتر. اگر این سه قانون را دنبال کنید فرصتی به دست خواهید آورد.»

به نظر گام ساده‌ای می‌رسد، اما تأکید بر اهمیت آن همیشه کار درستی است. زمانی که صحبت از معامله‌گری و سرمایه‌گذاری می‌شود، حفظ سرمایه باید اولویت اول شما باشد.

آغاز معامله‌گری کار سختی است. برای شروع معامله باید این رویکرد را دنبال کنید: گام اول برنده شدن نیست بلکه نباختن است. به همین علت شروع معامله‌گری با پوزیشن کوچک‌تر یا حتی استفاده نکردن از وجوه واقعی بهتر است. برای مثال قراردادهای آتی Binance یک شبکه تست دارند که می‌توانید در آن استراتژی‌های خود را پیش از اینکه روی پول واقعی خود ریسک کنید، تست کنید. به‌ این‌ترتیب می‌توانید از سرمایه خود محافظت کنید و تنها زمانی روی آن ریسک کنید که به نتایج خوبی دست‌یافته باشید.

تعیین حد ضرر (stop-loss) کاری خردمندانه است. معاملات شما باید یک نقطه نامعتبر شدن (invalidation point) داشته باشند. در این نقطه است که اشتباه خود را می‌پذیرید و اذعان می‌دارید که ایده معاملاتی شما اشتباه بود. اگر از این طرز فکر در معاملات خود استفاده نمی‌کنید، احتمالاً در درازمدت عملکرد خوبی نخواهید داشت. حتی یک معامله بد می‌تواند برای پرتفوی شما مضر باشد و باید جلوی این ضرر را با امید به بهبود شرایط بازار بگیرید.

• 2.انجام معامله بیش‌ازاندازه (overtrading)

زمانی که یک معامله‌گر فعال هستید، معمولاً این اشتباه رخ می‌دهد که همیشه باید مشغول معامله باشید. معامله شامل تحلیل فراوان و گاهی تنها نشستن و صبر کردن است اگر استراتژی‌های معاملاتی داشته باشید، باید مدتی منتظر بمانید تا یک سیگنال مناسب برای ورود به معامله پیدا کنید. برخی از معامله گران در کمتر از سه معامله در سال وارد می‌شوند و با این‌وجود سود قابل‌توجهی به دست می‌آورند.

این نقل‌قول جسی لیورمور که معامله‌گر پیشرو در معاملات روزانه است را بررسی می‌کنیم:

«پول درآوردن با نشستن صورت می‌گیرد نه معامله کردن»

به خاطر خود معامله وارد یک معامله نشوید. لازم نیست همیشه در یک معامله باشید. در حقیقت، گاهی اوقات با توجه به شرایط بازار تنها باید صبر کرد تا فرصتی پیش بیاید. به این صورت سرمایه خود را حفظ می‌کنید و زمانی که فرصت مناسب معاملاتی پیش بیاید از آن استفاده می‌کنید. باید به خاطر داشت که همیشه فرصت‌هایی پدیدار می‌شوند، تنها باید برای یافتن آن‌ها صبر کنید.

تأکید بیش‌ازاندازه بر بازه‌های زمانی کوچک‌تر، یک خطای معاملاتی مشابه است. تحلیل صورت گرفته روی بازه‌های زمانی بزرگ‌تر، موثق‌تر از تحلیل صورت گرفته روی بازه‌های زمانی کوچک‌تر است. از افسانه‌های سرمایه‌گذاری و معامله‌گری این‌رو، بازه‌های زمانی کوچک نویز زیادی در بازار ایجاد می‌کنند و اغلب شما را ترغیب به ورود به معامله می‌کنند. بااینکه اسکالپرها و معامله گران سودآور موفق بسیاری وجود دارند، انجام معامله در بازه‌های زمانی کوچک‌تر معمولاً سبب ایجاد نسبت ریسک/ریوارد (risk/reward ratio) بدی می‌شود. ازآنجایی‌که این استراتژی معاملاتی ریسک زیادی دارد، به افراد مبتدی توصیه نمی‌شود.

• 3.معاملات انتقام‌جویانه (Revenge trading)

مسلماً معامله گران پس‌ازاینکه متحمل ضرر می‌شوند درصدد جبران برمی‌آیند. این نوع معاملات را معاملات انتقام‌جویانه می‌نامیم. چه تصمیم داشته باشید یک تحلیلگر تکنیکال باشید، یا یک معامله‌گر روزانه یا حتی یک معامله‌گر سوئینگ، تفاوتی نمی‌کند، اجتناب از تصمیم‌گیری‌های احساسی بسیار مهم است.

زمانی که همه‌چیز خوب پیش می‌رود، یا حتی زمانی که اشتباهات کوچک انجام می‌دهید، آرام ماندن کار ساده‌ای است؛ اما اگر همه‌چیز اشتباه به‌پیش برود می‌توان آرام ماند؟ آیا می‌توانید بااینکه می‌بینید دیگران از وضعیت موجود احساس ترس کرده‌اند، طرح معاملاتی خود را ادامه دهید؟

به کلمه «تحلیل» در تحلیل تکنیکال توجه کنید. طبیعتاً این کلمه نشانگر رویکردی تحلیلی به بازارها است. ازاین‌رو، چرا عجله کنید و تصمیمات احساسی در این بازه زمانی بگیرید؟ اگر می‌خواهید یکی از بهترین معامله‌گرها باشید، باید بتوانید حتی پس از وقوع اشتباهات بزرگ آرامش خود را حفظ کنید. تصمیم‌گیری‌های احساسی انجام ندهید و بر حفظ طرز فکر منطقی و تحلیلی خود تمرکز کنید.

انجام معامله بلافاصله پس از یک ضرر هنگفت موجب ضررهای بیشتر می‌شود. ازاین‌رو برخی از معامله گران پس از یک ضرر هنگفت تا مدتی دست به معامله نمی‌زنند. به‌این‌ترتیب می‌توانند شروعی تازه داشته باشند و با ذهن باز به معامله‌گری مجدد بپردازند.

• 4.به‌راحتی تغییر عقیده نمی‌دهید

اگر قصد دارید که معامله‌گر موفقی باشید، سعی کنید طرز فکر خود را تغییر دهید. شرایط بازار می‌توانند به‌سرعت و دائماً تغییر کنند. شما به‌عنوان یک معامله‌گر باید قادر به تشخیص این تغییرات باشید و خود را با آن‌ها مطابقت دهید. یک استراتژی که در یک بازار کاربرد بسیاری دارد ممکن است در بازار دیگری بلااستفاده باشد.

پاول تودور جونز (Paul Tudor Jones) معامله‌گر افسانه‌ای در مورد پوزیشن‌های خود می‌گوید:

«هرروز این‌طور فرض می‌کنم که همه پوزیشن‌هایی که دارم اشتباه هستند»

این طرز فکر به شما کمک می‌کند تا از زاویه‌ای دیگر پوزیشن خود را بررسی کنید و نقاط ضعف آن را ببینید. به‌این‌ترتیب ایده سرمایه‌گذاری (و تصمیم‌گیری) شما قابل‌درک‌تر خواهند بود.

همچنین نکته دیگری را می‌توان دریافت: تمایلات شناختی. تمایلات می‌توانند بر تصمیم‌گیری و قضاوت شما تأثیر بگذارند و دامنه احتمالاتی را که می‌توانید مدنظر قرار دهید محدود سازند. حداقل مطمئن شوید که تمایلات شناختی که بر طرح معاملاتی شما تأثیر می‌گذارند را درک می‌کنید تا بتوانید پیامدهای آن را کاهش دهید.

• 5.شرایط نامساعد بازار را نادیده می‌گیرید

گاهی اوقات ویژگی‌های قابل پیش‌بینی تحلیل تکنیکال چندان قابل‌اطمینان نیستند. این ویژگی‌ها می‌توانند رویدادهای black swan باشند یا دیگر شرایط نامساعد بازار که تحت تأثیر احساسات و روانشناسی توده (mass psychology) قرار دارند. درنهایت میزان عرضه و تقاضا کنترل‌کننده بازار هستند و گاهی اوقات یکی از طرف‌ها (عرضه یا تقاضا) بیشتر از دیگری است و عدم توازن ایجاد می‌کند.

مثال شاخص قدرت نسبی (Relative Strength Index(RSI)) که یک اندیکاتور ممنتوم (momentum) است را در نظر بگیرید. اگر در کل عدد زیر 30 باشد دارایی نشان داده‌شده روی نمودار اشباع فروش در نظر گرفته می‌شود. آیا به این معنا است که زمانی که عدد شاخص قدرت نسبی به زیر 30 می‌رود سیگنالی برای انجام معامله است؟ مسلماً نه! آنچه برداشت می‌شود این است که ممنتوم بازار از سوی فروشنده تعیین می‌شود. به‌عبارت‌دیگر نشانگر قدرتمندتر بودن فروشندگان نسبت به خریداران افسانه‌های سرمایه‌گذاری و معامله‌گری است.

شاخص قدرت نسبی می‌تواند در طی شرایط خارق‌العاده بازار به بالاترین سطح برسند. همچنین می‌تواند تا اعداد تک‌رقمی که به حداقل عدد یعنی صفر نزدیک هستند، کاهش یابد. حتی چنین اشباع فروشی به این معنا نیست که وقوع یک بازگشت نزدیک است.

اگر بر اساس اینکه عدد ابزارهای تکنیکال به بالاترین میزان رسیده‌اند تصمیم اشتباهی بگیرید، احتمال دارد پول زیادی را از دست بدهید. این موضوع به‌ویژه در طی رویدادهای black swan که خواندن پرایس اکشن بسیار سخت است، صحت دارد. در طی چنین زمان‌هایی بازارها در یک‌جهت پیش می‌روند و هیچ ابزار تحلیلی قادر به متوقف ساختن آن‌ها نیست. به همین علت باید همیشه دیگر فاکتورها را نیز مدنظر قرارداد و به یک ابزار بسنده نکنید.

• 6.فراموش می‌کنید که تحلیل تکنیکال بازی احتمالات است

گاهی اوقات ویژگی‌های قابل پیش‌بینی تحلیل تکنیکال چندان قابل‌اطمینان نیستند. این ویژگی‌ها می‌توانند رویدادهای black swan باشند یا دیگر شرایط نامساعد بازار که تحت تأثیر احساسات و روانشناسی توده (mass psychology) قرار دارند. درنهایت میزان عرضه و تقاضا کنترل‌کننده بازار هستند و گاهی اوقات یکی از طرف‌ها (عرضه یا تقاضا) بیشتر از دیگری است و عدم توازن ایجاد می‌کند.

مثال شاخص قدرت نسبی (Relative Strength Index(RSI)) که یک اندیکاتور ممنتوم (momentum) است را در نظر بگیرید. اگر در کل عدد زیر 30 باشد دارایی نشان داده‌شده روی نمودار اشباع فروش در نظر گرفته می‌شود. آیا به این معنا است که زمانی که عدد شاخص قدرت نسبی به زیر 30 می‌رود سیگنالی برای انجام معامله است؟ مسلماً نه! آنچه برداشت می‌شود این است که ممنتوم بازار از سوی فروشنده تعیین می‌شود. به‌عبارت‌دیگر نشانگر قدرتمندتر بودن فروشندگان نسبت به خریداران است.

شاخص قدرت نسبی می‌تواند در طی شرایط خارق‌العاده بازار به بالاترین سطح برسند. همچنین می‌تواند تا اعداد تک‌رقمی که به حداقل عدد یعنی صفر نزدیک هستند، کاهش یابد. حتی چنین اشباع فروشی به این معنا نیست که وقوع یک بازگشت نزدیک است.

اگر بر اساس اینکه عدد ابزارهای تکنیکال به بالاترین میزان رسیده‌اند تصمیم اشتباهی بگیرید، احتمال دارد پول زیادی را از دست بدهید. این موضوع به‌ویژه در طی رویدادهای black swan که خواندن پرایس اکشن بسیار سخت است، صحت دارد. در طی چنین زمان‌هایی بازارها در یک‌جهت پیش می‌روند و هیچ ابزار تحلیلی قادر به متوقف ساختن آن‌ها نیست. به همین علت باید همیشه دیگر فاکتورها را نیز مدنظر قرارداد و به یک ابزار بسنده نکنید.

• 7.دیگر معامله گران را کورکورانه دنبال می‌کنید

اگر می‌خواهید در هر مهارتی بهترین باشید، باید همیشه سعی در بهبود آن مهارت داشته باشید. این مسئله به‌ویژه زمانی درست است که بحث معامله در بازارهای مالی باشد. در حقیقت تغییر شرایط بازار این مسئله را الزامی می‌سازد. یکی از بهترین روش‌های یادگیری، دنبال کردن تحلیلگران تکنیکال و معامله گران باتجربه است.

بااین‌وجود، اگر تمایل دارید همیشه در این کار خوب باشید باید نقاط قوت خود را پیدا کنید و آن‌ها را تقویت کنید. می‌توان آن را edge شما نامید، یعنی آنچه شما را به‌عنوان یک معامله‌گر متفاوت از دیگران می‌سازد.

اگر مصاحبه‌های انجام‌شده با معامله گران موفق را مطالعه کنید، متوجه خواهید شد که استراتژی‌های کاملاً مختلفی دارند. در حقیقت، ممکن است یک استراتژی برای یک معامله‌گر مناسب باشد و برای دیگری نه. روش‌های بسیاری برای کسب سود از بازار وجود دارد. تنها باید ببینید که کدام روش باشخصیت و سبک معاملاتی شما تناسب بیشتری دارد.

ورود به یک معامله بر اساس تحلیل فرد دیگر شاید چند بار کارایی داشته باشد. بااین‌وجود اگر از دیگر معامله گران بدون اینکه موضوع اصلی را بدانید پیروی کنید، در درازمدت با مشکلاتی روبرو خواهید شد. البته به این معنا نیست که نباید دیگران را دنبال کرد و از آن‌ها آموخت. موضوع مهم بعدی این است که آیا با ایده معاملاتی موافق هستید و با سیستم معاملاتی شما مطابقت دارد یا نه. نباید از دیگران کورکورانه پیروی کرد، حتی اگر باتجربه و شناخته‌شده هستند.

کلام آخر:

اگر می‌خواهید در هر مهارتی بهترین باشید، باید همیشه سعی در بهبود آن مهارت داشته باشید. این مسئله به‌ویژه زمانی درست است که بحث معامله در بازارهای مالی باشد. در حقیقت تغییر شرایط بازار این مسئله را الزامی می‌سازد. یکی از بهترین روش‌های یادگیری، دنبال کردن تحلیلگران تکنیکال و معامله گران باتجربه است.

بااین‌وجود، اگر تمایل دارید همیشه در این کار خوب باشید باید نقاط قوت خود را پیدا کنید و آن‌ها را تقویت کنید. می‌توان آن را edge شما نامید، یعنی آنچه شما را به‌عنوان یک معامله‌گر متفاوت از دیگران می‌سازد.

اگر مصاحبه‌های انجام‌شده با معامله گران موفق را مطالعه کنید، متوجه خواهید شد که استراتژی‌های کاملاً مختلفی دارند. در حقیقت، ممکن است یک استراتژی برای یک معامله‌گر مناسب باشد و برای دیگری نه. روش‌های بسیاری برای کسب سود از بازار وجود دارد. تنها باید ببینید که کدام روش باشخصیت و سبک معاملاتی شما تناسب بیشتری دارد.

ورود به یک معامله بر اساس تحلیل فرد دیگر شاید چند بار کارایی داشته باشد. بااین‌وجود اگر از دیگر معامله گران بدون اینکه موضوع اصلی را بدانید پیروی کنید، در درازمدت با مشکلاتی روبرو خواهید شد. البته به این معنا نیست که نباید دیگران را دنبال کرد و از آن‌ها آموخت. موضوع مهم بعدی این است که آیا با ایده معاملاتی موافق هستید و با سیستم معاملاتی شما مطابقت دارد یا نه. نباید از دیگران کورکورانه پیروی کرد، حتی اگر باتجربه و شناخته‌شده هستند.

وبلاگ

بعد از محبوب شدن میم‌کوین‌های دوج‌کوین و شیبا اینو، موج جدیدی از میم‌کوین‌ها روانه بازار شدند. متأسفانه اکثر این توکن‌ها بیهوده هستند و هیچ ارزشی ندارند. با این حال، در این دسته از رمز ارزها، چند میم‌کوین ارزشمند نیز وجود دارد که می‌تواند به صنعت ارز‌های دیجیتال کمک کند و…

پلتفرم ویوز (Waves) و توکن WAVES چیست؟

اکثر‌های تیم‌های توسعه، در برنامه‌نویسی و را‌ه‌اندازی توکن‌های شخصی مشکل دارند. پلتفرم ویوز آماده کمک به برنامه‌نویسان است. تیم ویوز پلتفرمی است که که هر کسی می‌تواند از آن برای راه‌اندازی یک پروژه و انتشار توکن با سهولت نسبی استفاده کند. در این مقاله از آکادمی آموزش ارز دیجیتال ارز…

شبکه سولار و ارز دیجیتال SXP چیست؟

سولار یک بلاک‌چین مبتنی بر جامعه است که با تکیه بر لایه ۱، امنیت خود را تأمین می‌کند. این شکبه با هدف رقابت با بیت‌کوین و اتریوم، به طور کامل اکوسیستم قبلی خود به نام Swipe را دوباره طراحی کرد. این اکوسیستم با کمک یک تیم جدید که توسط یک…

۵ ارز دیجیتال دوستدار محیط زیست

بسیاری از مردم نسبت به ارز‌های دیجیتال مانند بیت کوین به دلیل مصرف انرژی زیادی که دارد، انتقاد می‌کنند. در حالی که راه‌های دیگری برای تایید تراکنش‌های ارز‌های دیجیتال و ایجاد کوین‌های جدید وجود دارد، دو ارز دیجیتال محبوب، بیت‌کوین و اتریوم از الگوریتم اثبات کار که انرژی مصرفی زیادی…

پروژه سلسیوس چیست و چرا ورشکسته شد؟

یکی از پروژه‌های برتر وام دهی ارز‌های دیجیتال یعنی سلسیوس، حدود یک ماه پیش تمام انتقالات و برداشت‌ها را به دلیل شرایط بد بازار متوقف کرد. در میان کاهش ارزش بازار کریپتوکارنسی، وضع بدهی‌های سلسیوس بدتر شد. در ادامه این مقاله بررسی می‌کنیم سلسیوس (celsius) چرا ورشکسته شد و چگونه سرمایه‌گذاران…

۷ تکنولوژی قدرتمند و تقویت کننده متاورس

متاورس مفهومی از دنیای دیجیتال سه بعدی است که شامل فضاهای مجازی می‌شود و با استفاده از آواتارها می‌توانید بخش‌های مختلف این دنیا را کشف کنید. در متاورس، می‌توانید بازی یا خرید کنید و با دوستانتان در یک کافی‌شاپ مجازی وقت بگذرانید، حتی با همکارانتان در یک دفتر مجازی کار…

آموزش استخراج بیت کوین با کامپیوتر

کسب درآمد از طریق بیت کوین موضوعی بسیار جذاب و وسوسه‌انگیز است؛ حال اگر بتوانیم از استخراج بیت کوین با کامپیوتر و لپ‌تاپ شخصی درآمد داشته باشیم جذاب‌تر نیز می‌شود؛ البته نباید از این غافل شد که استخراج بیت کوین در حال حاضر و در سال ۲۰۰۹ که تازه شروع…

ارز دیجیتال دنت DENT چیست؟

یکی از مشکلات جهانی که برای تلفن‌های همراه وجود دارد، هزینه زیاد هنگام تماس های بین المللی است؛ علاوه بر این مشکلاتی مانند خرید سیم کارت جدید و پیدا کردن شبکه تلفن همراه نیز بر سر راه شما وجود دارند. ارز دیجیتال دنت (DENT) راه‌حلی برای این مشکلات است؛ ابتدا…

سرنیتی شیلد (Serenity Shield) یا انتقال دارایی‌ به وارثان چیست؟

ظهور ارز‌های دیجیتال، یکی از جدیدترین روش‌ها برای کسب درآمد و ثروتمند شدن است. سرنیتی شیلد (Serenity Shield) برای ارائه راه‌حلی کامل جهت محافظت از دارایی‌های دیجیتالی در برابر اتفاقات غیرمنتظره مانند گم شدن کلمه عبور کیف پول یا کلمه مخفی، یک رویداد شخصی غم‌انگیز یا مرگ ساخته شده است.…

پلتفرم Numeraire چیست و چگونه کار می‌کند؟

با رشد سریع حوزه دیفای، پروژه‌های بیشتری برای سرمایه‌گذاری در خدمات و کالا‌های دیفای راه‌اندازی شدند. پلتفرم Numeraire یک صندوق تأمینی (Hedge Funds) است که مدل‌های پیش‌بینی مالی را با استفاده از ترکیبی از هوش مصنوعی، یادگیری ماشین، فناوری بلاک چین و علم داده ارائه می‌دهد. در حالی که پلتفرم…

نقد و بررسی صرافی هات بیت (Hotbit)

هات بیت یک صرافی ارز دیجیتال است که سرمایه‌گذاران و معامله‌گران زیادی در سراسر جهان از آن برای خرید و فروش ارزهای دیجیتال خود استفاده می‌کنند؛ تاکنون بیش از ۱ میلیون کاربر ثبت نام شده در بیش از ۱۷۰ کشور دنیا دارد. آیا هات بیت قابل اعتماد است و می‌توان…

آشنایی با ارز دیجیتال نم و شبکه NEM

شبکه NEM که مخفف New Economy Movement است با هدف ایجاد یک بلاک‌چین هوشمندتر و پیشرفته‌تر راه‌اندازی شد. این ارز دیجیتال خود را ارزی فراتر از آلت‌کوین‌ها می‌داند. NEM که خود را بلاک چین دارایی هوشمند می‌نامد، یک پلتفرم فناوری است که به دنبال راهی کارآمد برای مدیریت آسان دارایی‌ها…

لاک دراپ Lockdrop چیست و چه کاربردی دارد؟

کریپتوکارنسی یکی از صنعت‌های جدید و در حال رشد است. در این صنعت زیرساخت‌های اساسی، استراتژی‌های جذب سرمایه و چارچوب قانونی همگی در حال بروزرسانی و تغییر هستند. برای مثال، عرضه اولیه کوین ICO با وجود ایراد‌های زیادی که دارد، یکی از روش‌های شناخته شده برای جمع‌اوری سرمایه و توزیع…

اهرم معاملاتی (Leverage) چیست و چه کاربردی دارد؟

در دنیای کریپتوکارنسی، اهرم (Leverage) به موقعیتی اشاره دارد که سرمایه‌گذاران از پول قرض گرفته شده برای ترید کردن استفاده می‌کنند. استفاده از اهرم می‌تواند قدرت خرید و فروش را افزایش دهد و شما را قارد می‌سازد تا سود بیشتری از معامله ببرید. البته ممکن است عکس این موضوع نیز…

بازی Plant VS Undead چیست؟ چگونه می‌توان از بازی‌های NFT درآمد کسب کرد؟

بازی‌های کسب درآمد یا P2Eها، با توجه به روش جدیدی که برای کسب درآمد ارائه می‌دهند، محبوبیت زیادی پیدا کرده‌اند. بازیکنان می‌توانند با دارایی‌های درون بازی خود کنترل بازی را به دست بگیرند، آیتم‌ها را برای دریافت پاداش استخراج کنند و سپس آن‌ها را در بازار‌های NFT برای کسب درآمد…

معرفی ارز دیجیتال بیت‌کور (Bitcore)

ارز دیجیتال نسبتاً جدید بیت‌کور در سال ۲۰۱۷ توسط مهندسان بیت‌سند (BSD) ایجاد شد. در واقع این ارز دیجیتال یک فورک ترکیبی از بیت‌کوین است و بلاک‌چین بیت‌کور بیش از ۵ میلیون از موجودی بیت‌کوین را در بر دارد، به عبارتی هر ۱ بیت‌کوین، ۰. ۵ بیت‌کور است. این شبکه…

آشنایی با شبکه ریکوئست و توکن بومی REQ

در سراسر جهان، روشی که مردم برای پرداخت و خرید روزانه خود استفاده می‌کنند، در حال تغییر است. کسب‌وکار‌های بیشتری به لطف پردازنده‌های اصلی پرداخت مانند مسترکارت شروع به پذیرش پرداخت‌های ارز دیجیتال کرده‌‌اند. صد‌ها پلتفرم مالی غیر متمرکز از جمله آوه، تزوس، یونی‌سواپ، آوالانچ و تتا نیز در صنعت…

کیف پول Coinbase چیست؟

در شروع سفر به دنیای ارزهای دیجیتال، افراد پس از آشنایی با فناوری بلاک چین و بیت کوین، با صرافی‌ها و سپس کیف پول دیجیتالی برای ذخیره سازی ارزهای دیجیتال آشنا می‌شوند. با پیشرفت تکنولوژی و دنیای رمزنگاری شده در بازارهای مالی، معامله‌گران و سرمایه‌گذاران در تلاش‌اند تا کیف پول‌ها…

تخصیص و تنوع‌سازی دارایی چیست؟

وقتی صحبت از پول می‌شود، همیشه احتمال ضرر وجود دارد، در سرمایه‌گذاری ممکن است منجر به از دست رفتن دارایی شود و در موقعیت‌های فقط نقدی (cash-only) به مرور زمان به دلیل تورم ارزش خود را از دست می‌دهد. در حالی که نمی‌توان از بروز خطرات این چنینی جلوگیری کرد،…

شبکه سیا و ارز دیجیتال Siacoin چیست؟

شناخته شده‌ترین ارز دیجیتال در جهان، بیت کوین است که فقط تراکنش‌های غیرمتمرکز را انجام می‌دهد. اولین شبکه‌ای که خدمات غیرمتمرکز متعددی را ارائه کرد شبکه اتریوم بود. ذخیره‌سازی داده‌ها یکی از این خدمات است. از آنجایی که موبایل‌ها به عضو جدا ناپذیر از زندگی روزمره تبدیل شده‌اند، ذخیره‌سازی داده…

بازی سین سیتی (Sin City) چیست؟

امروزه متاورس یکی از موضوعاتی است که در دنیای تکنولوژی بسیار مورد توجه قرار گرفته است. در ماه‌های اخیر شاهد ورود متاورس‌های گیمینگ زیادی به صحنه بوده‌ایم. آخرین مورد اضافه شده، نسخه‌ای بلاکچینی از بازی افسانه‌ای Grand Theft Auto (GTA) است و آن را Sin City Metaverse یا Mafia Metaverse…

رسالت ارز تودِی

هدف ما، ارائه بهترین و به‌روزترین مقالات در زمینه ارزهای دیجیتال و افزایش آگاهی مردم در حوزه فناوری بلاکچین است و در راستای این هدف با تیم متخصص و جوان خود به صورت شبانه روزی سعی در ارائه خدمات داریم.

با تاریخچه بازار بورس ایران آشنا شوید

اگر بخواهیم نیم‌نگاهی به تاریخچه بازار بورس ایران بیاندازیم، باید به سال 1315 برگردیم که دولت ایران از شخصی بلژیکی به نام وان لوترفلد درخواست کرد که بررسی‌های لازم برای تشکیل بورس اوراق بهادار در ایران را انجام دهد. این کارشناس بلژیکی پس از بررسی‌های لازم، اساسنامه بورس اوراق بهادار را آماده کرد. در آن زمان بانک ملی ایران نیز در این باره تحقیقاتی انجام داد اما شرایط برای تاسیس بورس اوراق بهادار مساعد نبود و با شروع جنگ جهانی دوم تمام فعالیت‌های تاسیس بورس متوقف شد.

لوگوی بورس تهران برگرفته از چیست؟

لوگوی بورس اوراق بهادار تهران یک دایره است که چهار انسان در حالی که دست یکدیگر را گرفته‌اند درون این دایره قرار دارند. این دایره نماد دنیا است و طبق افسانه‌های قدیمی ایرانی این دایره بر روی شاخ دو گاو قرار دارد که نمادی از سود و ثروت است. این لوگو از یک نشان برنجی که در استان لرستان کشف شده است و به زمان هخامنشیان برمی‌گردد، برگرفته شده است. این نشان هم اکنون در موزه لوور پاریس نگهداری می‌شود.

فعالیت رسمی بورس اوراق بهادار ایران

تغییر شرایط اقتصادی و اجتماعی در دهه‌ی چهل و تقویت ارتباطات سیاسی اقتصادی ایران با کشورهای غربی، باعث شد که تاسیس بورس روند جدی‌تری به خود بگیرد. در اردیبهشت سال 1345 لایحه قانون بورس اوراق بهادار در مجلس شورای ملی مطرح و تصویب شد. پس از آن، وزارت اقتصاد قوانین تاسیس بورس اوراق بهادار را به بانک مرکزی ابلاغ کرد و درخواست اجرای مفاد قانون را مطرح کرد. باوجود این تلاش‌ها، به خاطر عدم آمادگی بخش صنعتی و بازرگانی اجرای این قانون تا بهمن ماه سال 1346 به تعویق افتاد.

در بهمن سال 1346 بورس اوراق بهادار تهران تاسیس شد.

تاریخچه بازار بورس ایران را می‌توان در چهار دوره خلاصه کرد.

دوره اول

این دوره از سال 1346 تا سال 1357 در نظر گرفته می‌شود. در ابتدا سهام بانک توسعه صنعتی و معدنی و پس از آن سهام شرکت نفت پارس، اوراق قرضه دولتی، اسناد خزانه و اوراق قرضه عباس آباد به شروع فعالیت بورس کمک کردند.

در آن دوره به دلیل قانون معافیت مالیاتی برای شرکت‌های در بورس، میزان مشارکت شرکت‌ها و موسساتی که خواستار عرضه‌ی سهام خود به بورس بودند، افزایش یافت. در این دوره به خاطر پیروی از افزایش آهنگ رشد محصول ناخالص داخلی و ارزش افزوده و همچنین به دلیل معامله‌ی اوراق قرضه، حجم معاملات بورس اوراق بهادار تهران از 83 میلیارد ریال به 150 میلیارد ریال تغییر کرد.

در این دوره‌ی یازده ساله تعداد شرکت‌های پذیرفته شده در بورس به 105 شرکت رسید. سال 1351 به عنوان پرمعامله‌ترین سال بورس شناخته می‌شد که در این سال حجم معاملات نسبت به سال گذشته سه برابر شد. در سال 1353 در جلسات شورای بورس، مسئله‌ی اجازه خرید سهام ایرانی توسط اتباع خارجی و قبول کردن شرکت‌های خارجی در بورس ایران، مطرح شد. پس از مطرح شدن این مسئله قرار شد که درباره‌ی چگونگی نظارت فعالیت و معاملات سرمایه‌گذاران خارجی بررسی‌های لازم انجام شود و در صورت لزوم قوانین لازم برای این امر وضع شود.

در دی ماه سال 1354 قانونی مبنی بر ممنوع بودن انجام معاملات بورسی کارمندان و کارکنان شاغل در بورس تصویب شد. طبق این قانون تمام افرادی که به علت داشتن سمت سازمانی در سازمان بورس به اطلاعات محرمانه دسترسی داشتند، اجازه‌ی خرید سهام و اوراق بهادار را نداشتند. در سال 1356، فروش سهام یک شرکت دولتی برای نخستین بار در بورس اتفاق افتاد و یک بانک دولتی سهام خود را به فروش گذاشت. پس از آن دو شرکت بیمه برای اولین بار در بورس حضور پیدا کردند که همین مسئله سرآغازی شد برای ورود شرکت‌های دیگری که خدمات مالی غیر بانکی ارائه می‌دادند.

دوره دوم

این دوره از سال 1358 تا سال 1367 است که با به وجود آمدن ناآرامی‌های اجتماعی اقتصادی جریان انقلاب اسلامی، بورس اوراق بهادار تهران به دلیل بی اعتمادی مردم نسبت به شرایط و کاهش معاملات و سقوط سهام با بحران مواجه و تقریبا نیمه تعطیل شد.

با ملی شدن بانک‌ها، بیمه و صنایع کشور بسیاری از شرکت‌های حاضر در بورس که سهام پذیرفته شده داشتند از بورس خارج شدند. علاوه بر عوامل ذکر شده، وقوع جنگ ایران و عراق نیز وضعیت بورس اوراق بهادار را تحت تاثیر قرار داد و تا سال 1361 بورس ایران دچار رکود شد. دو سال بعد، پس از از آن که دولت تصمیم گرفت تعدادی از کارخانه‌های دولتی را به کارگران و سایر افراد در بخش خصوصی واگذار کند، معاملات بورس کمی افزایش یافت. پس از آن که ایران در سال 1367، قطعنامه‌ی 598 را قبول کرد و قوانین مالیات‌های مستقیم و مالیات تعاون ملی تصویب شد، حجم معاملات بورس افزایش یافت و بورس اوراق بهادار تهران رونق یافت.

دوره سوم

دوره‌ی سوم که طی سال‌های 1368 تا 1383 بود فعالیت‌های زیادی برای ایجاد فضای رقابتی سالم و بیشتر شدن علاقه‌ مردم به فعالیت در بورس انجام شد که در این مسیر اتفاقات مثبتی نیز رخ داد.

دوره چهارم

دوره‌ی چهارم از سال 1384 آغاز شد و تاکنون ادامه دارد. در این دوره سیاست‌های تعیین شده دولت، روند کاهشی فعالیت بورس را کمتر کرد. در طی یک سال، شرکت‌های فعال در بورس از 422 شرکت به 435 شرکت رسید. در این دوره اتفاقات و رویدادهای بسیاری مهمی هم چون تصویب قانون بازار اوراق بهادار جمهوری اسلامی، تشکیل شورای عالی بورس و اوراق بهادار و تشکیل بورس اوراق بهادار تهران (سهامی عام) اتفاق افتاد.

رکودهای بی‌سابقه در تاریخچه بازار بورس ایران

در طی سال‌های فعالیت بورس تهران از آغاز تا به امروز چند رکود بی‌سابقه اتفاق افتاده است که اولین آن‌ها به یکشنبه سیاه معروف است. در تاریخ 22 دی ماه سال 1392 بازار به محدوده 85 هزار واحدی برگشت و این سقوط بی‌سابقه شاخص بورس، به یکشنبه سیاه معروف شد.

عواملی مانند تصمیم دولت برای مهار نقدینگی، افزایش نرخ سود بانکی، افزایش نرخ مواد اولیه پتروشیمی و دستور رییس جمهور در رابطه با مبارزه با فساد اقتصادی را به عنوان عوامل اصلی این سقوط در نظر می‌گیرند. تمام عوامل ذکر شده حدسیات و گمانه زنی‌هایی بود که درباره‌ی علل واکنش منفی بازار سرمایه مطرح شد. پس از یکشنبه سیاه، شاخص بورس تهران با طی کردن یک روند نزولی به هفتاد هزار واحد سقوط کرد. این روند نزولی تا اوایل زمستان 1394 ادامه داشت.

دومین رکود بورس به مرداد سال 1392 برمی‌گردد که ریزش بورس آغاز شد و تا مهر ماه سال 1392، بیست و پنج درصد ارزش خود را از دست داد. بعضی از شرکت‌های حاضر در بورس افت هفتاد درصدی داشتند.

در این مقاله سعی شد به طور مختصر تاریخچه بازار بورس ایران توضیح داده شود. قطعا نگاه به سوابق معاملات، کمک شایانی در تصمیم‌گیری‌های آتی شما به عنوان یک معامله‌گر و تحلیلگر خواهد کرد. پیشنهاد می‌شود اگر به تازگی تصمیم به سرمایه‌گذاری در بورس گرفته‌اید، بخش زیادی از سرمایه خود را به صورت غیرمستقیم سرمایه‌گذاری کنید، و به تدریج که در معامله‌گری و تحلیلگری حرفه‌ای‌تر می‌شوید، معاملات مستقیم خود را بیشتر کنید.

ساختمان بورس اوراق بهادار کجاست؟

ساختمان بورس در گذشته، در خیابان حافظ قرار داشت ولی در حال حاضر ساختمان جدید بورس اوراق بهادار تهران به سعادت آباد منتقل شده است.

10 کتاب برتر برای تازه کارها

به‌عنوان یک معامله گر، مردم همیشه از ما می پرسند که معامله کردن در بورس چگونه است و می‌خواهند درمورد معاملات و بهترین روش‌ها و راهکارهای لازم برای معامله در بازارهای مختلف اطلاعات بیش‌تری کسب کنند.

چندین کتاب درمورد نحوه معامله در فارکس و معامله کردن سهام و بازارها تألیف شده‌اند اما باید بدانیم برای شروع سرمایه‌گذاری ابتدا چه کتابی را بخوانیم؟

با در نظر گرفتن استراتژی‌های اولیه تا پیشرفته در معاملات بازار، 10 تا از برترین کتاب‌ها را در حوزه سرمایه‌گذاری و معامله در نظر گرفته ایم که هر معامله‌گر تازه کاری برای یاد گرفتن نکات و راهنمایی‌های مفید در مورد سرمایه‌گذاری باید آن‌ها را مطالعه کند.

بسیاری از این کتاب‌ها بر اساس نحوه آغاز به کار در سرمایه‌گذاری، آموزش تازه کاران، تحلیل تکنیکال و بنیادی تنظیم و تدوین شده‌اند.

از نظر ما پیچیدگی این کتاب‌های پرطرفدار برای سرمایه‌گذاران تازه کار، به شما کمک می‌کند اطلاعاتی را کسب کنید که برای انجام معاملات فارکس، سهام‌ها یا دیگر گزینه‌ها به آن‌ها نیاز خواهید داشت. چه تازه کار باشید و چه معامله‌گر با تجربه‌تری باشید، با مطالعه این کتاب‌ها می‌توانید اطلاعات مفیدی کسب کنید.

پیشنهاد می‌کنیم مطالبی را که در این کتاب‌ها یاد می‌گیرید در نرم‌افزارهای رایگان چارت تحلیل تکنیکال تمرین کنید.

بنابراین اگر بخواهید سرمایه‌گذار و معامله‌گر موفقی شوید چه کتاب‌هایی را باید مطالعه کنید؟

1.معامله گر منظم

این یکی از بهترین کتاب‌هایی است که تاکنون در حوزه سرمایه‌گذاری و معامله نوشته شده است. تألیف و کامل کردن این کتاب توسط مارک داگلاس هفت سال به طول انجامید.

این کتاب مارک داگلاس یکی از پرمخاطب‌ترین آثار اوست که توسط هر معامله‌گر با انگیزه و موفقی در فارکس مطالعه شده است.

با وجود توصیه‌های آگاهی بخشی که در مورد راه‌های مختلف بهبود سطح معاملات ذکر شده‌اند، این کتاب در اصل برای تعدیل رفتار و نحوه نگرش تان طراحی شده تا بتواند شما را به‌صورت شایسته‌ای برای فعالیت‌های آتی در بازار آماده کند.

این کتاب بر روان‌شناسی معامله و داشتن یک طرز فکر سالم تمرکز دارد. جای تعجب ندارد که این کتاب به‌عنوان "انجیل روان‌شناسی معامله" شناخته می‌شود.

2. دایره المعارف الگوهای نموداری

همان‌طور که از نام این کتاب پیداست، دایره المعارف الگوهای نموداری یک کتاب حجیم است که برای معامله گران باتجربه افسانه‌های سرمایه‌گذاری و معامله‌گری طراحی شده و هر سرمایه‌گذاری باید آن را بخواند.

در واقع، بیش‌تر افراد حرفه‌ای به دلیل محتوای غنی و نامحدود آن را به‌عنوان کتاب در نظر نمی‌گیرند.

در کنار توصیه‌های معتبر، پیشنهادات مطمئن و قابل قبول، توماس بولکوفسکی توضیحات مرتبط با نحوه استفاده از چارت‌ها برای بهبود معاملات را ارائه کرده است.

3. نیکد فارکس

اگرچه معامله کردن بدون تحلیل تکنیکال تقریباً غیرممکن است، اما در گذشته این مشکل وجود داشته است.

در افسانه‌های سرمایه‌گذاری و معامله‌گری کتاب نیکد فارکس، والتر پیتر در مورد این که چگونه می‌توان در فارکس به ساده‌ترین شکل ممکن معامله کرد اطلاعات مفیدی را در اختیارتان قرار می‌دهد و ایده‌هایی را در مورد نحوه خواندن چارت‌های شمعی (کندلستیک) به شما می‌دهد.

حتی یک معامله‌گر تازه کار نیز با خواندن این کتاب می‌تواند راه‌های ساده و آسانی را برای انجام معاملات موفق پیدا کند.

4. خاطراتی از یک اپراتور سهام

این کتاب که نخستین بار در سال 1923 چاپ شد، پرمخاطب‌ترین و بهترین کتابی است که خواندن آن به معامله گران تازه کار در سهام توصیه می‌شود. هم‌چنین راهنمای بسیار خوبی برای سرمایه‌گذاری در بازار سهام است.

نسل‌های مختلف خوانندگان به این نتیجه رسیده‌اند که این کتاب بیش‌تر از سال‌ها تجربه می‌تواند به آن‌ها درمورد بازار و افراد بیاموزد.

این یک داستان بدون زمان است که زندگی تان را غنی‌تر کرده و شما را به یک معامله‌گر بهتر تبدیل می‌کند. محتوای آن بیش‌تر درمورد جنبه‌های ذهنی معامله کردن است.

5. جادوگران بازار: گفتگو با معامله گران برتر

نویسنده معروف جک د. شواگر با ده‌ها معامله‌گر برتر در برترین بازارهای مالی مصاحبه می‌کند. با این که جزئیات پاسخ‌های آن‌ها با هم تفاوت داشت اما تمامی آن‌ها به یک فرمول خاص می‌رسیدند: روش مطمئن + طرز فکر مناسب = موفقیت معاملات.

جک شواگر هم‌چنین پاسخ‌های معامله گرهای برتر را به مجموعه‌ای از اصول راهنما تبدیل کرد که شما می‌توانید با استفاده از آن‌ها به نوبه خود به یک ستاره در معاملات تبدیل شوید.

6. برای داشتن استقلال مالی معامله کنید

این کتاب معامله‌گری در مورد مدل 17 مرحله‌ای و جدید ثارپ (نویسنده کتاب) در معاملات است.

هم‌چنین این کتاب به بررسی عوامل تشدید‌کننده سود و زیان پرداخته و گفتگوهای هوشمندانه جدیدی را با معامله گرهای برتر در بر دارد و مثال‌ها و نمودارهای به روز شده در آن آورده شده‌اند.

مباحث بسیار خوبی در مورد استفاده از موقعیت‌ها و کنترل ریسک در آن وجود دارند که در دنیای معامله نقش "جام مقدس" را دارند.

7. راه لاک پشت

راه لاک پشت: روش‌های اسرارآمیزی که افراد عادی را به معامله گرانی افسانه‌ای تبدیل می‌کند

این کتاب دلایل موفقیت سیستم معاملاتی اسرارآمیزی را توضیح می‌دهد که توسط گروهی از افراد استفاده می‌شود که با عنوان "لاک پشت" شناخته می‌شوند.

این کتاب پرفروش کورتیس فیث تمام تجارب را بازگو کرده و توضیح می‌دهد که دنیس و اکهارت چگونه 23 فرد عادی را تنها در دو هفته به معامله گرانی خارق العاده تبدیل کردند.

اگر به‌عنوان یک تازه کار هنوز نمی‌دانید چگونه و از کجا شروع کنید، این کتاب کمک بسیار خوبی برای نشان دادن راه خواهد بود.

8. زندگی از راه داد و ستد (نسخه جدید)

ما معمولاً این کتاب معامله‌گری را به افرادی توصیه می‌کنیم که تازه وارد عرصه سرمایه‌گذاری و معامله شده‌اند. حتی پیش از این که اولین معامله خود را در بازار انجام دهید، باید این کتاب را بخوانید و اصول اولیه روان‌شناسی معامله، قواعد، کنترل ریسک و مدیریت معامله را یاد بگیرید.

این کتاب در حالی که طیف گسترده‌تری از چگونگی نحوه انجام تجزیه و تحلیل‌ها را در اختیارتان قرار می‌دهد، در کنار ایده‌های جالب و جدیدی که به معاملات تان کمک می‌کنند، استراتژی‌های موفقیت آمیزی را هم پیشنهاد می‌دهد.

این کتاب را مطالعه کنید و یاد بگیرید چگونه بر اشتباهات رایج در معاملات غلبه کنید.

9. استاد شدن در معامله

در این کتاب معامله‌گری چندین استراتژی معامله را یاد می‌گیرید که می‌توانید برای موفق شدن در معاملات آن‌ها را به کار گیرید. استراتژی‌های جان اف. کارتر در بیش‌تر بازارها سودبخش خواهند بود.

در این کتاب در مورد ابزارهای ضروری و تکنیک‌های قابل اعتماد برای سوددهی در معاملات روزانه و چرخشی اطلاعات بیش‌تری کسب خواهید کرد.

این کتاب دربرگیرنده استراتژی‌های واقعی و کارساز است که می‌توانند به شما کمک کنند موفق شوید و شکست‌های تان در معاملات را جبران کنید. درست مانند صحبت کردن با یک مشاور مالی، این کتاب لحنی دوستانه دارد و حقایق درست را در اختیارتان قرار می‌دهد.

10. معامله‌گری به روش پرایس اکشن

اگر به دنبال معاملات روزانه موفق هستید، استراتژی‌های موجود در این کتاب به شما کمک می‌کنند سوددهی مداوم داشته باشید.

در این کتاب، ال بروکس سیستم معاملاتی چارت قیمت 5 دقیقه‌ای خود را همراه با مثال توضیح می‌دهد. او راهی پیدا کرده است که بدون توجه به جهت بازار بتوان سوددهی مداوم داشت. این کتاب در مورد سیستم او است که در آن می‌توانید روش معامله‌گری او را قدم به قدم در تمام مراحل دنبال کنید.

در این کتاب در مورد سوددهی مؤسسه‌ای، روش معاملاتی، بازه‌های معاملاتی و بازگشت‌ها یاد خواهید گرفت.

این کتاب همه چیز را به یک روش موفق تقسیم‌بندی می‌کند و به‌صورت جزئی به توصیف معانی شمع‌های تکی و ترکیبی از شمع‌ها می‌پردازد که به معامله‌گر می‌گویند پول هوشمند چه کاری انجام می‌دهد.

دلیل علاقه ما به این کتاب این است که به شما تکنیک‌هایی را یاد می‌دهد که می‌توانید معاملات درست را در روند‌های مختلف انجام دهید.